摘要：2025 年 5 月 20 日起，工、农、中、建、交、邮储六大国有银行齐齐下调存款利率，活期利率降至 0.05%，1 年期定存利率在 0.95%-0.98%，其他期限利率也大幅下调。如 3 年期、5 年期定存利率降幅达 25BP，分别为 1.25%、1.3%。

近期，银行存款利率史上罕见地迎“0 字头”时代，引发全民理财路线大变革，钱袋子保卫战一触即发。

一、存款利率跌入“0 字头”时代

2025 年 5 月 20 日起，工、农、中、建、交、邮储六大国有银行齐齐下调存款利率，活期利率降至 0.05%，1 年期定存利率在 0.95%-0.98%，其他期限利率也大幅下调。如 3 年期、5 年期定存利率降幅达 25BP，分别为 1.25%、1.3%。股份制银行迅速跟风，如中信银行 1 年期定存利率也跌至 0.98%。

记者在银行网点实地走访，多位储户直呼“利息缩水太快”。一位中年储户翻着存折说：“过去 10 万元存 1 年还有千儿八百利息，如今 1 年期利率不到 1%，1 年才 950 元，5 年定期利息也从 7750 元跌到 6500 元，每月少赚 20.8 元，相当于少了几顿早饭钱”。

二、多维分析：三大维度拆解理财困局

（一）经济视角：资金流向与市场机遇

资金“搬家”隐忧与转机：随着存款利率持续走低，银行理财市场迎来“比价效应”。华泰证券研报显示，2025 年 4 月，银行理财收益率上升，全市场银行理财产品近 1 月收益率 2.51%，固收类产品收益率上行至 2.74%。某国有大行理财子公司投资经理透露，长期限封闭产品和类现金的灵活申赎产品较受欢迎，收益率能跑赢同期限定期存款。不过，未来银行理财收益也面临下滑趋势。

资本市场与实体经济受益：前海开源首席经济学家杨德龙指出，央行维持低利率水平，有助于资本市场走强，吸引更多资金流入股市和债市。一方面，以人形机器人为代表的 AI 板块等热门赛道吸引居民资金通过购买基金入市；另一方面，低利率降低了企业融资成本，刺激企业扩大投资和再生产，为经济增长注入动力，长远来看有利于经济复苏和产业升级。

（二）法律视角：投资风险与权益保障

新型理财产品的法律风险：投资者转向其他理财渠道时，需警惕潜在法律风险。例如，一些非传统金融机构推出的理财产品的法律监管相对薄弱，存在信用风险、合规风险。金融学家余丰慧提醒，投资者要仔细评估发行者的信誉和偿债能力，避免陷入非法集资、金融诈骗等陷阱，如近年来曝光的一些互联网金融平台非法集资案件。

消费者权益保护的强化需求：在低利率环境下，金融机构与投资者之间的信息不对称问题愈发突出。投资者在购买复杂金融产品时，往往面临看不懂合同条款、风险揭示不充分等问题。相关部门应加强对金融机构销售行为的监管，要求其充分履行信息披露义务，保障投资者的知情权和选择权。

（三）社会心理视角：理财观念与行为转变

传统储蓄观念的冲击：国有六大行利率下调，活期存款利率接近于零，一年期定期存款利率跌破 1%，这降低了存款吸引力，冲击着老百姓传统储蓄观念。一些储户表示，过去依赖存款保本保息、省心省力，如今不得不重新规划理财方式。

风险偏好重新评估：在低利率时代，投资者追求更高收益的同时，需重新审视自身风险承受能力。招联首席研究员董希淼建议，投资者应平衡风险和收益，根据自身情况合理配置资产，如稳健型投资者可在存款之外配置国债、货币基金等，而风险偏好较高者可适当增加股票、股票型基金投资比例。

三、独家故事：张阿姨的理财转型之路

张阿姨是一位保守型投资者，过去 20 年将绝大多数收入存入银行定期，享受稳健利息收益。面对存款利率“0 字头”时代，她陷入焦虑，一夜之间白了头发。在女儿的劝说下，她参加了银行举办的理财讲座。理财经理从张阿姨的风险承受能力、资金流动性需求出发，帮她规划了新的理财方案：拿出 50%的资金继续存定期保底，30%购买国债，20%投入货币基金。张阿姨坦言：“一开始心里没底，但理财经理耐心讲解，还拿实际案例分析，我这心里才稍微踏实些，决定试一试”。

四、政策联动：官方行动为理财指明方向

央行维持低利率水平，是根据宏观经济形势和货币政策目标做出的决策，旨在刺激经济增长、促进消费和投资。与此同时，银保监会等监管部门加强了对金融机构理财业务的监管，规范市场秩序，保障投资者权益。例如，严格要求银行理财子公司规范产品设计和销售行为，确保理财产品的风险评级与投资者风险承受能力相匹配，引导金融机构合理布局理财业务，助力金融市场稳健发展。

五、问答式互动：抖音传播新亮点

存款利率“0 字头”，是不是意味着银行不靠谱了，钱要没了？

答：不是的。存款利率下调是市场行为，银行依然是最安全的资产保管场所之一。根据《存款保险条例》，我国境内设立的商业银行等吸收存款的银行业金融机构，其存款受到存款保险保障。同一存款人在同一家投保机构所有被保险存款账户的存款本金和利息合并计算的资金数额在人民币 50 万元以内的，实行全额偿付。

我不想承担高风险，又不想让钱在银行“睡大觉”，还有啥好办法？

答：可以考虑配置国债、货币基金、现金管理类理财产品等。这些产品相对稳健，收益比存款高些。如国债由国家信用背书，风险极低；货币基金流动性好，收益较活期存款高，能灵活应对日常资金需求。

六、即时传播数据与结语

据新榜数据显示，截至 2025 年 5 月 25 日，抖音上“存款利率 0 字头”相关话题播放量超 5 亿次，微博上相关话题阅读量达 8 亿次，“钱袋子”保卫战成为全民热议焦点。在存款利率“0 字头”时代，钱放哪里收益高无标准答案，投资者需结合自身情况，综合考量安全性、收益性与流动性，做出明智决策。面对风云变幻的金融市场，唯有不断学习、理性规划，才能让财富在低利率浪潮中稳步前行。

来源：沐南财经