摘要：事实上这个数字在2024年10月份就达到了，后续几个月因为巨额国补叠加燃油车玩命降价，把渗透率拉低了一点，但也接近50%。预计2025年3、4月份新能源车渗透率继续回到50%以上。

2021年12月，星空君写了一篇文章《新能源的逻辑在悄然改变》。

这篇文章做了两个预言：

一是2025年实现新能源车渗透率50%；

事实上这个数字在2024年10月份就达到了，后续几个月因为巨额国补叠加燃油车玩命降价，把渗透率拉低了一点，但也接近50%。预计2025年3、4月份新能源车渗透率继续回到50%以上。

二是动力电池产能过剩。

当然，这个产能过剩并不是真正的产能过剩，而是结构性过剩。

市场每年购买新车的数量基本是固定的，大致2500-3000万辆左右，因此新能源车的产能增长是一个相对可预测的稳定的线性增长曲线；而动力电池的增长，大概可以理解为是爆炸式曲线。

2021年蜂拥而至的资本堆积的产能，给动力电池尤其是磷酸铁锂电池行业造成了严重的积压。

继续做个预言：随着新能源车渗透率的加速以及新能源车厂家大规模出海，动力电池的结构性过剩大约会在未来5-10年缓解。

在磷肥厂都在上磷酸铁锂产能的时候，星空君感慨万千，无论什么工业皇冠上的明珠，只要被中国攻克了，就变成了“猪周期”。

包括现在最顶尖的大模型。

阿里的Qwen和幻方的DeepSeek把大模型底座打成白菜价，阿里新发布的Qwen-qwq甚至可以部署在消费级显卡上。这意味着，对于初创企业来说，几万块人民币的成本，就可以搞大模型应用了。

在Manus的邀请码一码难求的时候，星空君拿到了flowith创始人赠送的兑换码，测试了flowith的Oracle模式。

于是，第一时间用它做了一份宁德时代的研报。

一、flowith对宁德时代的分析

和大部分AI开发工具类似，flowith是工作流模式。它把星空君的提问“请分析最新的宁德时代财报”分解成若干小问题，然后用AI Agent的模式去逐项完成。

第一步是联网搜索宁德时代最新的财报，包括2023年年报、2024年上半年年报和2024年业绩快报。因为现在还没有发布2024年年报，所以最新的是业绩快报。

数据来源分别是宁德时代官网、新浪股票、搜狐股票、富途moomoo，并进行了交叉验证。

这是典型的RAG（检索增强）玩法。

有朋友担心大模型幻觉的问题，知识库+RAG模式基本杜绝了幻觉的出现。

第二步是对相关的内容进行整合，形成底稿。

这份底稿基本上把能拿到的宁德时代2024年的全部财务数据都进行了整理和分析，并和2023年同期进行了对比，其内容的整合能力远超绝大多数分析师。

第三步是继续RAG，查找宁德时代的非财务方面的资询，进行整合分析。

对于写研报的人来说，这个能力有点过于惊悚。

人类的总结能力，在AI面前不堪一击。

如果对flowith的工作流不太满意，还可以直接修改工作流，让它重新跑，比如可以增加一个分支，和国轩高科进行对比。

这种完整的分析报告，只需要短短几分钟。

金融客户端迎来的将是整个生态的崩塌。

星空君让flowith做了个简要的总结：

它甚至生成了一个网页版的总结报告并给出了代码... ...

主要有三个建议：

加强成本控制。

继续优化供应链管理，降低原材料成本，提高生产效率和资源利用率

加大研发投入

保持技术领先优势，加大固态电池、钠离子电池等新技术研发投入。

拓展海外市场

进一步拓展欧洲等海外市场，分散市场风险，提高全球市场份额。

二、智能体时代，人类能做什么？

如果只是做分析的话，这和OpenAI的Deep Research基本逻辑类似，但是flowith还可以写代码（星空君随后让它写了个线上商城的代码），还可以进行其他工作，这就是“通用智能体”的概念。

在智能体时代，人类再去做分析类的工作，纯粹是脑子不好。

尽管AI Agent们非常强大，但星空君依然认为在AI Agent普及后，人类还是有很大的空间。

（“巧合”的是，1999年上映的《黑客帝国》，矩阵里的特工史密斯就叫：Agent Smith。大模型就是矩阵，包括史密斯在内的各种代理人就是Agent，而人类，是提供数据集的电池）

星空君会说：AI太君，This way。

“You know, I know this steak doesn't exist, I know that when I put it in my mouth, the Matrix is telling my brain...that it is juicy...and delicious.”

在通往“通用智能体”的道路上，还要更多的数据集，还有无数的细分领域智能体的生存空间。

这都需要人类去做苦力，这里面，又蕴藏着巨大的创业的机会。

在广大制造业企业纷纷接入DeepSeek的时候，宁德时代反其道而行，旗下的“时代智能”和百度签约合作。

这个合作级别非常高，签约仪式在福建宁德举行，双方老板都到场。

主要包括无人驾驶与数智化两大核心领域。

星空君极度不看好这次合作，然而可以理解。

从历年财报看，宁德时代的研发投入非常高，2024年预计200亿左右，但是在大模型方面，作为制造业的宁德时代依然是幼儿园水平。很难拿出足够的资源（主要是人才，AI其实是劳动密集型产业，需要大量的人才，制造业实在没办法开出互联网企业顶尖人才的薪水）进行研发。

这种情况下，和大模型企业合作是唯一的选择。

为什么星空君不看好呢？

因为百度缺乏制造业的基因。

星空君常年浸淫在工业数字化转型赛道上，在智能制造的过程中，工业企业特别需要数字化，现在更需要AI大模型。百度是纯正的互联网企业，互联网企业那套东西放到工业企业，是难以下沉的。

腾讯曾经做过很多努力，用公众号、小程序这套体系打通了工业物联网和C端互联网终端，百度缺乏这个积累，从开发平台到项目管理到交付都会出现很多问题。

三、宁德时代的数据集

AI Agent时代，人类最大的用途是给AI做数据集。

查阅资料，星空君发现，宁德时代梳理了大量的数据集，在AI时代可以有强大的沉淀。

早在2023年就在专注的做数据集，2025年2月22日消息，国家知识产权局信息显示，宁德时代未来能源（上海）研究院有限公司和宁德时代新能源科技股份有限公司申请一项名为“一种数据交互方法、系统、电子设备及存储介质”的专利，公开号 CN 119496624 A，申请日期为2023年8月。

据专利摘要，本申请提供一种数据交互方法、系统、电子设备及存储介质，该方法包括：

第一新能源设备的第一数字孪生体向第一新能源设备的第二数字孪生体发送数据请求；第一数字孪生体接收第二数字孪生体返回的数据请求对应的数据结果；第一数字孪生体根据数据结果执行任务；其中，第一数字孪生体与第二数字孪生体分别根据第一新能源设备在不同生命周期的数据构建。在上述方案的实现过程中，通过不同生命周期的数据构建的第一数字孪生体和第二数字孪生体来访问数据并执行任务，从而改善了全生命周期的数据孤岛情况，有效地实现了全生命周期的多方数据共享和应用。

AI时代，数据就是人类的生存之本。

附：

使用flowith做的的宁德时代财务分析，建议复制网址链接在电脑上观看

https://flowith.net/conv/c7f1455e-046b-4169-b931-8095815568e4?U2FsdGVkX1+EgIicY56l7t8WxP32OZje5V6jpBef3/Ofj66KNsQx14uD8QoP0hZKp8gNIKuzaxEtK0tADz+eCQ==

来源：诗与星空