摘要：在4月27日的国常会上5个核电项目，10台机组，分别是分别为广西防城港核电三期(5、6号机组)、广东台山核电二期(3、4号机组)、浙江三门核电三期(5、6号机组)、山东海阳核电三期(5、6号机组)、福建霞浦核电一期(1、2号机组)五个工程。
核电再次传来重磅利好！
新核电站又要开建了！
在4月27日的国常会上5个核电项目，10台机组，分别是分别为广西防城港核电三期(5、6号机组)、广东台山核电二期(3、4号机组)、浙江三门核电三期(5、6号机组)、山东海阳核电三期(5、6号机组)、福建霞浦核电一期(1、2号机组)五个工程。
根据一台核电机组投资额约200亿元测算，总投资规模超2000亿元。预计带动设备采购超800亿元，覆盖核电站建设、核岛主设备、常规岛系统、核级材料等全产业链。这直接带动核电产业链和间接的经济投资打入打一针强心剂。
根据深度梳理和挖掘，翻阅券商研报、上市公司公告，此次10台机组开建，这10家公司受益最大。
第一家：核能发电龙头
亮点：公司国内核能发电的龙头企业，核能动力新技术开发和应用拓展的领跑者。核电站的建设与运营。
受益逻辑：主导此次广西防城港三期、广东台山二期项目，2025年新增装机容量占全国35%。四台机组均采用华龙一号核电技术
核心优势：中国最大，全球第三大核电运营商,华龙一号技术全球应用案例最多。
第二家：核电站运营龙头
亮点：公司是大型商用核电站的运营商
受益逻辑：2025年4月27日浙江三门核电项目5号、6号机组（2*121.5万kw）获核准。截至目前，公司已有控股在建及核准待建核电机组19台，对应装机容量2185.9万kw。
核心优势：国内唯一同时运营二代与三代核电技术的运营商；通过收购中核汇能，加速布局新能源，形成“核电+新能源”双轮驱动的格局。
机构动态：一季度国家队国新公司新进6.26亿股，证金公司重仓4.65亿股；北向资金重仓4.57亿股，太平洋人寿重仓2.42股；十大股东累计持股占比73%，筹码高度集中。
第三家：核电建设龙头
亮点：公司我国最高水平的核电工程建设领军企业
受益逻辑：承担8台新机组EPC总包，2025年Q1，公司累计新签合同 541.75 亿元，同比增长 30.7%，全年新签合同额预计突破1800亿元。
核心优势：作为龙头企业，全面掌握CAP1000、EPR、VVER、华龙一号等堆型的关键建造技术；核电土建工程市占率连续10年保持90%以上。
机构动态：一季度国家队国新公司继续重仓超3000万股；五大超级牛散累计重仓超7900万股。
第四家：全球最大的发电设备供应商
亮点：公司是全球最大的发电设备研发制造基地，核岛主设备制造的龙头。是全国首个获得核蒸汽供应系统设备制造许可证的公司，成为国内首家具有核蒸汽供应系统设备成套供货资质的装备制造集团。
受益逻辑：为10台新机组提供蒸汽发生器、主泵等核心设备
核心优势：华龙一号设备国产化率超95%，四代堆设备通过IAEA认证；公司在手订单1526.06亿元，达到历史最高水平。
机构动态：汇金公司通过华夏沪深300、华泰柏瑞沪深300以及易方达沪深300三大ETF重仓超3900万股；证金公司重仓超1500万股
第五家：常规岛与核级泵阀龙头
公司亮点：公司四领先的风电核电机组、燃气轮机、输配电设备等装备制造集团。
受益逻辑：中标主泵、堆内构件、蒸发器、压力容器等各类核岛主设备19台（套）以及中标2台（套）常规岛TG包
核心优势：全球唯一实现核主泵全自主化生产。同时2024年公司新增订单1536.0亿元创近四年新高，同比增长11.9%。
机构动态：一季度证金公司重仓2.33亿股，北向资金重仓1.52亿股，加仓了超2000万股。
第六家：阀门龙头
公司亮点：阀门行业的龙头企业，核级切断阀市占率超过50%。
受益逻辑：承接浙江三门核电三期等项目的阀门订单，技术壁垒高且市占率稳定。
核心逻辑：最新推出的 IoT 智能阀门，通过内置传感器实时监控状态，故障率比传统阀门降低 90%。
机构动态：北向资金重仓285万股，险资通过资管计划新进217万股。
第七家：核电锻件龙头
公司亮点：公司是全球最大核电锻件供应商。
受益逻辑：将有望承接10台机组核电锻件的供应
核心优势：核电锻件市场份额超80%，承制的全球首台“华龙一号”福清5号核反应堆压力容。
机构动态：实际控制人为国资委，最新的十大流通股东中北向资金重仓超2700万股，七大超级牛散重仓超1.1亿股。
第八家：核电HVAC龙头
公司亮点：国内唯一掌握百万千瓦级核岛HVAC系统的企业
受益逻辑：新机组建设将直接带动通风与空气处理系统订单增长
核心优势：公司已攻克了二代加百万千瓦级压水堆核电站、第三代核电站核岛通风与空调系统及设备的关键技术难点，实现国产化
机构动态：八大超级牛散合计重仓超8000万股。
中国广核、中国核电、中国核建、东方电气、上海电气、中核科技、中国一重、南风股份
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来源：元芳说投资一点号
